区块链技术原理

区块链是什么?
“区块链”技术最初是由一位化名中本聪的人为比特币(一种数字货币)而设计出的一种特殊的数据库技术,它基于密码学中的椭圆曲线数字签名算法(ECDSA)来实现去中心化的P2P系统设计。但区块链的作用不仅仅局限在比特币上。现在,人们在使用“区块链”这个词时,有的时候是指数据结构,有时是指数据库,有时则是指数据库技术,但无论是哪种含义,都和比特币没有必然的联系。
从数据的角度来看:区块链是一种分布式数据库(或称为分布式共享总账,DistributedShared Ledger),这里的“分布式”不仅体现为数据的分布式存储,也体现为数据的分布式记录(即由系统参与者来集体维护)。简单的说,区块链能实现全球数据信息的分布式记录(可以由系统参与者集体记录,而非由一个中心化的机构集中记录)与分布式存储(可以存储在所有参与记录数据的节点中,而非集中存储于中心化的机构节点中)。
从效果的角度来看:区块链可以生成一套记录时间先后的、不可篡改的、可信任的数据库,这套数据库是去中心化存储且数据安全能够得到有效保证的。
结论:区块链是一种把区块以链的方式组合在一起的数据结构,它适合存储简单的、有先后关系的、能在系统内验证的数据,用密码学保证了数据的不可篡改和不可伪造。它能够使参与者对全网交易记录的事件顺序和当前状态建立共识。
如今的区块链技术概括起来是指通过去中心化和去信任的方式集体维护一个可靠数据库的技术。其实,区块链技术并不是一种单一的、全新的技术,而是多种现有技术(如加密算法、P2P文件传输等)整合的结果,这些技术与数据库巧妙地组合在一起,形成了一种新的数据记录、传递、存储与呈现的方式。简单的说,区块链技术就是一种大家共同参与记录信息、存储信息的技术。过去,人们将数据记录、存储的工作交给中心化的机构来完成,而区块链技术则让系统中的每一个人都可以参与数据的记录、存储。区块链技术在没有中央控制点的分布式对等网络下,使用分布式集体运作的方法,构建了一个P2P的自组织网络。通过复杂的校验机制,区块链数据库能够保持完整性、连续性和一致性,即使部分参与人作假也无法改变区块链的完整性,更无法篡改区块链中的数据。
区块链技术涉及的关键点包括:去中心化(Decentralized)、去信任(Trustless)、集体维护(Collectively maintain)、可靠数据库(ReliableDatabase)、时间戳(Time stamp)、非对称加密(AsymmetricCryptography)等。
区块链技术重新定义了网络中信用的生成方式:在系统中,参与者无需了解其他人的背景资料,也不需要借助第三方机构的担保或保证,区块链技术保障了系统对价值转移的活动进行记录、传输、存储,其最后的结果一定是可信的。
区块链技术原理的来源可归纳为一个数学问题:拜占庭将军问题。拜占庭将军问题延伸到互联网生活中来,其内涵可概括为:在互联网大背景下,当需要与不熟悉的对手方进行价值交换活动时,人们如何才能防止不会被其中的恶意破坏者欺骗、迷惑从而做出错误的决策。进一步将拜占庭将军问题延伸到技术领域中来,其内涵可概括为:在缺少可信任的中央节点和可信任的通道的情况下,分布在网络中的各个节点应如何达成共识。区块链技术解决了闻名已久的拜占庭将军问题——它提供了一种无需信任单个节点、还能创建共识网络的方法。
区块链技术的本质是一种互联网协议。
设想一下,如果现在我们想要在互联网世界中建立一套全球通用的数据库,那么我们会面临三个亟待解决的问题,这三个问题也是设计区块链技术的核心所在:
问题一:如何建立一个严谨的数据库,使得该数据库能够存储下海量的信息,同时又能在没有中心化结构的体系下保证数据库的完整性?
问题二:如何记录并存储下这个严谨的数据库,使得即便参与数据记录的某些节点崩溃,我们仍然能保证整个数据库系统的正常运行与信息完备?
问题三:如何使这个严谨且完整存储下来的数据库变得可信赖,使得我们可以在互联网无实名背景下成功防止诈骗?
针对这三个核心问题,区块链构建了一整套完整的、连贯的数据库技术来达成目的,解决这三个问题的技术也成为了区块链最核心的三大技术。此外,为了保证区块链技术的可进化性与可扩展性,区块链系统设计者还引入了“脚本”的概念来实现数据库的可编程性。我们认为,这四大技术构成了区块链的核心技术。
核心技术1:区块+链
关于如何建立一个严谨数据库的问题,区块链的办法是:将数据库的结构进行创新,把数据分成不同的区块,每个区块通过特定的信息链接到上一区块的后面,前后顺连来呈现一套完整的数据,这也是“区块链”这三个字的来源。
区块(block):在区块链技术中,数据以电子记录的形式被永久储存下来,存放这些电子记录的文件我们就称之为“区块(block)”。区块是按时间顺序一个一个先后生成的,每一个区块记录下它在被创建期间发生的所有价值交换活动,所有区块汇总起来形成一个记录合集。
区块结构(BlockStructure):区块中会记录下区块生成时间段内的交易数据,区块主体实际上就是交易信息的合集。每一种区块链的结构设计可能不完全相同,但大结构上分为块头(header)和块身(body)两部分。块头用于链接到前面的块并且为区块链数据库提供完整性的保证,块身则包含了经过验证的、块创建过程中发生的价值交换的所有记录。
区块结构有两个非常重要的特点:第一,每一个区块上记录的交易是上一个区块形成之后、该区块被创建前发生的所有价值交换活动,这个特点保证了数据库的完整性。第二,在绝大多数情况下,一旦新区块完成后被加入到区块链的最后,则此区块的数据记录就再也不能改变或删除。这个特点保证了数据库的严谨性,即无法被篡改。
顾名思义,区块链就是区块以链的方式组合在一起,以这种方式形成的数据库我们称之为区块链数据库。区块链是系统内所有节点共享的交易数据库,这些节点基于价值交换协议参与到区块链的网络中来。
区块链是如何做到的呢?由于每一个区块的块头都包含了前一个区块的交易信息压缩值,这就使得从创世块(第一个区块)到当前区块连接在一起形成了一条长链。由于如果不知道前一区块的“交易缩影”值,就没有办法生成当前区块,因此每个区块必定按时间顺序跟随在前一个区块之后。这种所有区块包含前一个区块引用的结构让现存的区块集合形成了一条数据长链。“区块+链”的数据存储结构如下图所示。
我们引用《区块链:互联网金融的终局》(肖风)的一段话来总结区块链的基本结构:“人们把一段时间内生成的信息(包括数据或代码)打包成一个区块,盖上时间 戳,与上一个区块衔接在一起,每下一个区块的页首都包含了上一个区块的索引数据,然后再在本页中写入新的信息,从而形成新的区块,首尾相连,最终形成了区块链。”这个结构的神奇之处:区块(完整历史)+ 链(完全验证)= 时间戳
“区块+链”的结构为我们提供了一个数据库的完整历史。从第一个区块开始,到最新产生的区块为止,区块链上存储了系统全部的历史数据。
区块链为我们提供了数据库内每一笔数据的查找功能。区块链上的每一条交易数据,都可以通过“区块链”的结构追本溯源,一笔一笔进行验证。
区块+链=时间戳,这是区块链数据库的最大创新点。区块链数据库让全网的记录者在每一个区块中都盖上一个时间戳来记账,表示这个信息是这个时间写入的,形成了一个不可篡改、不可伪造的数据库。我们认为,时间戳是区块链中一项伟大的技术创新,它可以证明什么呢?
核心技术2:分布式结构——开源的、去中心化的协议
我们有了区块+链的数据之后,接下来就要考虑记录和存储的问题了。我们应该让谁来参与数据的记录,又应该把这些盖了时间戳的数据存储在哪里呢?在现如今中心化的体系中,数据都是集中记录并存储于中央电脑上。但是区块链结构设计精妙的地方就在这里,它并不赞同把数据记录并存储在中心化的一台或几台电脑上,而是让每一个参与数据交易的节点都记录并存储下所有的数据。
1.关于如何让所有节点都能参与记录的问题,区块链的办法是:构建一整套协议机制,让全网每一个节点在参与记录的同时也来验证其他节点记录结果的正确性。只有当全网大部分节点(或甚至所有节点)都同时认为这个记录正确时,或者所有参与记录的节点都比对结果一致通过后,记录的真实性才能得到全网认可,记录数据才允许被写入区块中。
2.关于如何存储下“区块链”这套严谨数据库的问题,区块链的办法是:构建一个分布式结构的网络系统,让数据库中的所有数据都实时更新并存放于所有参与记录的网络节点中。这样即使部分节点损坏或被黑客攻击,也不会影响整个数据库的数据记录与信息更新。区块链根据系统确定的开源的、去中心化的协议,构建了一个分布式的结构体系,让价值交换的信息通过分布式传播发送给全网,通过分布式记账确定信息数据内容,盖上时间戳后生成区块数据,再通过分布式传播发送给各个节点,实现分布式存储。
分布式记账——会计责任的分散化(Distributedaccountability)
从硬件的角度讲,区块链的背后是大量的信息记录储存器(如电脑等)组成的网络,这一网络如何记录发生在网络中的所有价值交换活动呢?区块链设计者没有为专业的会计记录者预留一个特定的位置,而是希望通过自愿原则来建立一套人人都可以参与记录信息的分布式记账体系,从而将会计责任分散化,由整个网络的所有参与者来共同记录。
区块链中每一笔新交易的传播都采用分布式的结构,根据P2P网络层协议,消息由单个节点被直接发送给全网其他所有的节点。
区块链技术让数据库中的所有数据均存储于系统所有的电脑节点中,并实时更新。完全去中心化的结构设置使数据能实时记录,并在每一个参与数据存储的网络节点中更新,这就极大的提高了数据库的安全性。
通过分布式记账、分布式传播、分布式存储这三大“分布”我们可以发现,没有人、没有组织、甚至没有哪个国家能够控制这个系统,系统内的数据存储、交易验证、信息传输过程全部都是去中心化的。在没有中心的情况下,大规模的参与者达成共识,共同构建了区块链数据库。可以说,这是人类历史上第一次构建了一个真正意义上的去中心化体系。甚至可以说,区块链技术构建了一套永生不灭的系统——只要不是网络中的所有参与节点在同一时间集体崩溃,数据库系统就可以一直运转下去。
我们现在已经有了一套严谨的数据库,也有了记录并存储这套数据库的可用协议,那么当我们将这套数据库运用于实际社会时,我们要解决最核心的一个问题(问题三)是:如何使这个严谨且完整存储下来的数据库变得可信赖,使得我们可以在互联网无实名背景下成功防止诈骗?
核心技术3:非对称加密算法
什么是非对称加密?简单来说,它让我们在“加密”和“解密”的过程中分别使用两个密码,两个密码具有非对称的特点:(1)加密时的密码(在区块链中被称为“公钥”)是公开全网可见的,所有人都可以用自己的公钥来加密一段信息(信息的真实性);(2)解密时的密码(在区块链中被称为“私钥”)是只有信息拥有者才知道的,被加密过的信息只有拥有相应私钥的人才能够解密(信息的安全性)。
简单的总结:区块链系统内,所有权验证机制的基础是非对称加密算法。常见的非对称加密算法包括RSA、Elgamal、D-H、ECC(椭圆曲线加密算法)等。在非对称加密算法中,如果一个“密钥对”中的两个密钥满足以下两个条件:1、对信息用其中一个密钥加密后,只有用另一个密钥才能解开;2、其中一个密钥公开后,根据公开的密钥别人也无法算出另一个,那么我们就称这个密钥对为非对称密钥对,公开的密钥称为公钥,不公开的密钥称为私钥。在区块链系统的交易中,非对称密钥的基本使用场景有两种:1、公钥对交易信息加密,私钥对交易信息解密。私钥持有人解密后,可以使用收到的价值。2、私钥对信息签名,公钥验证签名。通过公钥签名验证的信息确认为私钥持有人发出。我们可以看出,从信任的角度来看,区块链实际上是数学方法解决信任问题的产物。过去,人们解决信任问题可能依靠熟人社会的“老乡”,政党社会的“同志”,传统互联网中的交易平台“支付宝”。而区块链技术中,所有的规则事先都以算法程序的形式表述出来,人们完全不需要知道交易的对手方是“君子”还是“小人”,更不需要求助中心化的第三方机构来进行交易背书,而只需要信任数学算法就可以建立互信。区块链技术的背后,实质上是算法在为人们创造信用,达成共识背书。
核心技术4:脚本
脚本可以理解为一种可编程的智能合约。如果区块链技术只是为了适应某种特定的交易,那脚本的嵌入就没有必要了,系统可以直接定义完成价值交换活动需要满足的条件。然而,在一个去中心化的环境下,所有的协议都需要提前取得共识,那脚本的引入就显得不可或缺了。有了脚本之后,区块链技术就会使系统有机会去处理一些无法预见到的交易模式,保证了这一技术在未来的应用中不会过时,增加了技术的实用性。
一个脚本本质上是众多指令的列表,这些指令记录在每一次的价值交换活动中,价值交换活动的接收者(价值的持有人)如何获得这些价值,以及花费掉自己曾收到的留存价值需要满足哪些附加条件。通常,发送价值到目标地址的脚本,要求价值的持有人提供以下两个条件,才能使用自己之前收到的价值:一个公钥,以及一个签名(证明价值的持有者拥有与上述公钥相对应的私钥)。脚本的神奇之处在于,它具有可编程性:(1)它可以灵活改变花费掉留存价值的条件,例如脚本系统可能会同时要求两个私钥、或几个私钥、或无需任何私钥等;(2)它可以灵活的在发送价值时附加一些价值再转移的条件,例如脚本系统可以约定这一笔发送出去的价 值以后只能用于支付中信证券的手续费、或支付给政府等。

区块链所改变的金融文化与伦理

区块链技术的出现,可以通过改变现有金融文化与伦理,进而改变金融的异化所造成巨大的社会不公和资源的浪费。


如果把互联网金融分为P2P、众筹和数字货币三个发展方向的话,那么,我最喜欢的一直是数字货币,因为只有数字货币才是真正具有革命性的。金融的本质是信用,数字货币的基础技术架构是区块链,而区块链可以改变整个社会的信用结构。

我们先来看一下区块链的定义,区块链是一个去中心化的分布式数据库,该数据库由一串使用密码学方法产生的数据区块有序链接而成,区块中包含有一定时间内产生的无法被篡改的数据记录信息。

在这段定义中,我们看到了两个非常重要的词,一个是去中心化,一个是有序。我在《咖啡馆里的金融江湖》一书中曾经多次谈到,如今社会的信用结构是金字塔型的,而整个金融体系是中心化的,这导致我们只能在不断的爆发危机和不断的滥发货币拯救危机这样的恶性循环中度过。但区块链是真正的去中心化的,那么这项技术本身应用和这项技术背后的原理,就可以改变现有的金融体系和社会信用结构。

我们再来看看“有序”这个词,谈到有序,我们必须引入一个叫做币天销毁的概念。币天销毁是区块链的一个非常重要的概念,顾名思义,币天销毁等于每笔交易的金额乘以这笔交易的币在账上留存的时间,比如你花了一笔100天以前收到的10比特币,这笔交易的币天销毁就是1000币天。

币天销毁被引起重视,是在权益证明中。在权益证明中,引入币天的初衷,是防止矿工重复使用自己的币。因为如果挖矿难度仅与矿工的权益(拥有的币)相关,那么每个币都可以成为模拟矿机。那些拥有大量币的人躺着就能挣钱(挖矿),持币较少的用户则只能喝西北风,而这正是权益证明饱受诟病的原因。而如果挖矿难度是币天的函数,虽然这种模拟矿机的算力会随着时间累积而线性增长,但每发现一个新的区块其算力就随着币天销毁而归零,故币天可以保障权益证明机制中所有挖矿者的公平性。

币天销毁这个概念,让你想到了什么?有没有想到现在的房地产?如果你拥有更多的房产,那么就能以房产做抵押贷到更多的钱,然后,再买更多的房产,信用是不断的积累的,但也是不公平的。

假如房地产金融能够引入币天销毁的原理。那就不存在如今如此高的杠杆和越来越脆弱的金融体系。也不存在拥有大量房产的人躺着就能挣钱,而持房产交少的人则只能喝西北风。资本并不是公平的,它只会让拥有更多的人得到更多。而随着风险的积累,这样的信用结构总有一天会崩溃,具体表现为金融危机甚至是社会动荡。

需要指出的是,人们过去总是把信任当做一个道德问题,试图从道德层面约束交易行为,然而在区块链的信用评价中,信用其实是一个数学问题。通过数学赋予交易以成本,也就是通过币天销毁,便可以使信用评价结果准确地反映了用户的真实信用。币天销毁的本质就是时间之矢,区块链上的交易,是用币天销毁标记了交易的时间方向,等价交易把交易理解为标量,信用评价却把交易理解为矢量,等价交易加上信用评价,这才是交易的全部。

在我们的传统概念中,等价交换是公平的,其实并非如此。因为资本可以不断的自我增值和累积,所以,相同价格的东西背后所消耗人的能量是不同的,拥有更多资本的人消耗的能量少,甚至一点都不消耗。这就是所说的金融的异化,它造成巨大的社会不公和资源的浪费。而区块链技术的出现,可以改变这一状况,因为它可以改变现有金融文化与伦理。

美国的总统大选正在进行得如火如荼,在历届的美国总统大选中,总会有这样一句很有名的话——笨蛋,问题是经济!也就是说,当前的经济环境才决定了哪个党可以上台,哪个候选人推出的经济政策更符合群众的期望,那么他就有可能胜出,但我要说的是,在人类社会制度和文化的发展过程中,科技是至高无上的,可以改为:笨蛋,问题是科技!

科技决定了制度,科技也决定了文化和伦理。如果没有农耕技术和水利技术,中国也不会出现长达千年的君主专制帝国,也不会出现儒家文明。在西方国家,印刷技术革命,在宗教改革过程中扮演了重要的角色,正是印刷技术的进步,使反抗成为可能。马丁·路德与随后的改革者,极力推动《圣经》译本的大批量印刷,这让每一个皈依基督教的人都可以读到《圣经》,不费气力地了解并领悟上帝的思想,而不必再依赖牧师等神职人员来帮他们解读上帝的旨意,塑造出新教伦理与资本主义精神。

科技的进步,能源革命与通信革命的结合不仅重构了社会架构、社会角色和人际关系,还改变了人类意识,通信革命改变了人类对自己的时空定位,进而也改变了人类大脑对现实的理解方式。口述文明充斥着神话意识,文字的出现促进了神学意识的发展,思想意识伴随印刷技术而产生,而早期电力技术的发展则催生了人的心理意识。如今,互联网技术的发展,则带来了同理心的革命。区块链技术,塑造新的金融文化与伦理,是这场革命很重要的组成部分。

我们必须承认,现代金融带来了经济的繁荣,提高了人类社会的福祉,但也不可否认的是,金融资本泛滥的负面效应越来越明显,正如那句话所说:资本这个东西来到这个世上,从头到脚滴着血和肮脏的东西。金融资本逐利和贪婪的本性,让社会的贫富差距越来越大,环境污染日益恶化,“善”的金融变成了“恶”的金融,是到了重塑金融文化与伦理的时候了。

区块链技术作为一种基础架构,通过数字货币和智能合约等方面的应用,改变了信用评价的方式,将一步步的重塑社会的信用结构,并让人摆脱资本的奴役,让金融体系变得更加的开放、平等和共享。目前,区块链技术的应用越来越广泛,也得到主流金融机构的认可。2015年下半年成立的R3区块链银行联盟,以囊括40余家金融机构,像花旗、美国银行、高盛、摩根大通、瑞银、摩根斯坦利等金融巨鳄尽数在内。国内也有中国平安、香港友邦和招商银行三家加入R3。再比如韩国最大的信用卡(KB国民银行子公司的KB国民卡)公司即将使用由当地比特币创业公司Coinplug开发的基于区块链的身份解决方案。

星星之火可以燎原,随着区块链技术的广泛应用,就如当初的印刷技术、蒸汽机技术、电力技术一样,必将改变金融文化与伦理,重塑社会信用结构。因为,它符合在万物互联时代、共享经济大发展趋势下,人人所向往的同理心文明。
 

区块链风口,中国该做什么?

比特币,这个大家曾经熟悉而今略显陌生的名词,最近又占据了各大媒体投资板块的头条。比特币价格在最近半个月直线攀升,比特币价格的回升与其背后具有颠覆性潜力的区块链技术有着密切联系。


比特币,这个大家曾经熟悉而今略显陌生的名词,最近又占据了各大媒体投资板块的头条。比特币价格在最近半个月直线攀升,比特币价格的回升与其背后具有颠覆性潜力的区块链技术有着密切联系。

区块链这一首先伴随着数字货币出现的技术,被誉为是继互联网科技革命之后的新一轮变革。作为一个分布式总账本技术,它将首先在金融领域爆发出巨大的变革力量:清算、结算、汇款、支付、价值传输等整个金融网络的革新,联结被物理国界分割开的地域、人群,从底层重塑整个经济和社会互动方式。

区块链主要有以下几个特性:第一,信息的不可篡改性,一个信息如果被记录在区块链上就不可以再更改。第二,区块链没有中心故障点,也就是说,如果信息纪录在单一机构,该机构在发生故障以后,所有的纪录就随之受到破坏。但区块链由于是分散式的存储,因此没有单一的攻击目标,服务并不容易轻易被关闭。第三,区块链具有极强的安全性。

 
金融技术革命


基于这种种优势,区块链被公认是一个强大的、革命性的技术。今年2月,央行行长周小川在接受采访时也表示,央行未来要发行数字货币,区块链是一项可选的技术。

其他国家和金融企业也在积极的研究和探索区块链技术,一场弯道超车和怕被超车的游戏正在全球范围内上演。

区块链对于金融颠覆,主要是由两个方面的原因:

其一,它本身是伴随着数字货币一道产生的,最开始以全网的交易记录(总账)数据库形式存在,最初的设计决定了它先天金融颠覆特质。虽然我们并不排除,之后技术的进一步成熟和发展,在多个不同领域、不同的行业可能出现不同的行业区块链标准和应用。这种威力,目前在金融领域已经有所展露。

再者,它最大的特色是去信任中介化,将信任机制安置由底层技术实现,消灭了信任中介存在的必要,可以构造出更加流畅的点对点的价值传输网络。因为它自带公信力属性,可以大量削减中间成本、合规成本,这点就对于传统的中间性质的银行、交易所、金融机构形成了挑战。这类银行或者金融机构抱着极其复杂和矛盾的态度,一方面想要保留现有的业务,另一方面又开始去积极拥抱区块链,进行区块链实验,这个做法和我们现在看到的传统企业拥抱互联网是一个道理。这方面R3和Linq公司就是典型的代表。

R3是一个区块链联盟,由DavidRutter等华尔街资深金融家发起。R3将目前包括中国平安和香港AIA在内的全球最大的46家银行巨头、大金融机构团结在一起,组建了一个区块链联盟,联盟成员数目仍然在持续增加。它的目的是要做一个全球的去中心化的实时银行间结算清算系统,大大提高工作效率。

目前,即时汇款到国外,即时变汇需要通过SWIFT(环球银行间金融通信协会)系统,这个过程往往是T+1或者T+2、甚至T+3的。如果使用区块链技术,理论上就可以实现实时结算和清算,相当于一个全球的支付宝体系。

 
需要监管要求和安全底线


在中国,区块链平台技术公司OKCoin正在开发类似的区块链金融网络OKLink,其目标客户是更加广阔的金融参与者。这一网络有潜力开创快速有效的小额跨境汇款业务,颠覆全球金融网络格局。类比互联网出现所实现的即时信息传输,区块链平台将完成即时的价值传输。这种改变不仅仅体现在对我们传统金融系统的冲击中,而且会改变每个人对转账、买卖、外汇的一贯认识,继而带动一轮全新商业模式的崛起。

区块链创业公司Chain.com使用纳斯达克的私募市场区块链解决方案Linq公司发行该公司的股份。它可以移除对纸笔或者基于电子表格的记录保存的需求,也可以为用户提供更高的透明度和可审计性,这对于私募股权市场而言非常有帮助。纳斯达克全球开发总监津德尔说:“目前多数创业公司还是离不开纸,我们要确保区块链技术可以帮助我们前进。现在,记录股权的操作过程依旧高度依赖于手动,而这可能会造成很多的人为错误。”这是对区块链上记录唯一性和不可更改性的初级应用。在此基础上的设想可以攀升到每个个体,每个金融主题,每个资产甚至每个产品的记录全部公开可查,交易渠道更加广泛,交易频率更加密集。

除了自带公信力不可篡改、可追溯的特点之外,区块链还是看作一个可底层协议,可以在上面进行编程和智能合约的设计,因此具备广泛前景。

但是区块链的研究和发展尚处于初级阶段,对于从业者还有很多风险和不确定因素。中国的BAT已垄断了国内的互联网行业市场及细分行业市场,在国际上Google、Facebook、Amazon等更是有超越本土的地位,同时他们集聚了该方面优秀的人才。所以倘若他们表示对区块链技术的拥抱无疑会加速该技术的发展和促进行业规范的制定。

还有很多问题需要各个机构、公司在不断的探索当中去解决。

整体而言,目前国内区块链企业概念探索的较多,而真实落地产品较少,具备完整研发能力并有完整商业模式的,大多都源于之前的区块链1.0时代数字货币、数字资产相关产业。中国的监管机构在该方面更多的是处于观望的态度。我们也预计,区块链技术的成熟应用至少还要5-10年的时间,需要市场和开发者的不断磨合,更需要一些有远见的企业家敏锐的发掘生产效率提升的空间。

区块链作为一个全新的技术,在不断的尝试过程中,会有失败,会有淘汰,会有泡沫也同样会有新一轮的繁荣。

在区块链的发展上有几点需要提高和改进的地方,第一,底层技术和协议的完善;第二,与国际间的交流合作,促进统一标准;第三,应用场景的探索和设计创新。
 

区块链将会如何改变世界?

构想出区块链这一技术的是比特币神秘的创造者。比特币是一种数字货币,支持者鱼龙混杂:支持隐私权的自由主义者,社会活动家,以及一些犯罪分子。

现在,区块链这一想法已经抓住了华尔街那些大机构的注意力。

它的支持者认为它可以改变世界。大银行对它感兴趣,在于它将使合同变得更加可执行,将提升股票交易结算的速度。但有些人认为,它能够更进一步,在打击性贩运、盗版音乐和雇佣童工方面作出贡献。

能够吸引这些不同人群的注意的关键,其实表面上听起来相当平淡:一个数字分类帐,就像你支票簿中使用的那种。

安永会计事务所全球区块链领导者Paul Brody表示:“区块链真的是一种卓越的技术,做的倒是些常规的事情。”

尽管前景远大,一些重大疑问仍然存在:谁来负担费用,并且它真的如其支持者说的一样安全吗?


什么是区块链?


没有区块链的时候,我们对交易分开记录。你给你朋友寄一张支票,你在自己的支票簿中进行记录核对,你朋友存下这笔钱时也有自己的记录。失误在所难免,他们可能会忘记及时记账。就算一个人账户里有了足够的钱抵债,银行也没有办法立即知道。

有了区块链,就用不着两个单独的支票簿来记录借贷了,你们可共享同一个交易分类帐。它是私有的(加密,计算机读取),也是去中心的,你们两个都不能控制这个分类帐。

这种“分布式分类帐”运作时协调一致,双方都可见。各项事务被放入单独的区块中。如果双方都认定该区块有效正确,它将被添加到一条链中。这条链受到复杂密码的保护:没有人可以事后更改链。

现在想象一下,如果这在一个更加复杂的形式中,那你就会明白金融和技术人士兴奋的原因了。

你说你想买股票。现在,您的银行,经纪人,证券交易所和您购买的公司都有单独的私人交易记录,互相看不到对方的分类帐,也不能验证所涉及的一切是否准确。

有了区块链,这些内容逐字逐句都被记录在同一个页面上。

银行可以验证你账户里是否有足够的钱可以转移到经纪人那边。转移的操作将被添加记录到每个人可见的分类账。然后,经纪人帮你购买100股,这项操作也添加到区块链中,每个人都参与验证它的合法性。

交易所收到订单,添加,验证。最终,公司的股票出现在你的帐户中。股票的买卖将被永久记录并可见。如果您决定稍后卖出股票,这一操作也将被添加到区块链。

因为这是一个协调一致的模式,一个交易由各方确认,因此,区块链中,“越多人加入,越安全,”Brody说。“交易完成后,每个人都能得到交易的副本。”

这是区块链最纯粹的形式。然而,在现实中,不同的公司正在尝试不同的形式。金融服务中使用的区块链可能是私有的,或者是介于分散化视图和传统集中式模型(银行家更习惯)间的混合模型。例如,监管机构可以掌握区块链的关键,一些公司考虑如何保留经销商。


神秘的开端

没有人知道谁发明了区块链。这个想法来自八年前在线发表的一篇论文中,论文揭示了数字货币比特币。作者中本聪,被认为使用的是假名。作者真正的身份仍然是个谜。区块链究竟是由个人还是团体创造的,人们争论不休。


起初,比特币得到了所有人的关注。这种安全的私人货币脱离特定的政府,这样的想法激起技术专家、自由主义者和慑于大银行、政府威力的人的想象力。比特币交易点对点发生,没有政府或第三方参与。

今天,比特币和区块链仍然吸引着支持隐私者和反政府人群。但它也越来越吸引像Grainne McNamara这样的人。她花了几年在摩根士丹利和高盛等银行建立这样的技术。现在她是普华永道金融服务区块链的领导者,花了很多时间参加和主持区块链会议。

在一次会议上,一个演讲者展示了一个棚子的图片。McNamara记得他开玩笑说:“在棚后把银行家杀了。”他不知道他的听众都有谁。

McNamara的邻座是位前经济学家,觉得整件事很有趣。

尽管棚的隐喻不太友好,“这是一个和平的共生关系,”McNamara告诉Business Insider。“人们真正赞赏的是掀起创新的破坏性元素。”


与大脑的合同

区块链中的“智能合同”是让支持者兴奋的一个想法。现在,大多数银行协议仍然是纸质文件(即使在2016年,银行里仍堆满了纸),而智能合同是一个计算机程序,帮助保证每个人履行责任。

假设你有一家设计、销售视频游戏机的公司,与供应商、船运商合作,要担心一系列重要的事情。你要确保游戏机按时、按质完成,确保没有雇佣童工之类的事发生,还得确保每个人按时拿到工资。

在以前,这可能涉及到大量的合同,各方都必须存有自己的副本。

智能合同可实现自动化问责。

因为在区块链中,每个参与者都可见同一份合同;没有其他大多数人的许可,没有人能作出更改。

这里有一个例子:一辆卡车在中国的一家工厂将视频游戏机成品装箱时,船运公司会扫描每个箱子。这些操作被添加到区块链,触发视频游戏公司放款的操作。双方不必开发票或追款。

“你可以把交货和付款结合到一起,”Brody说。

它所能实现的也不止是付款这些操作。装配线上的每个工人都可以扫描其身份证,然后通过多方(如政府机构和第三方审核员)验证,确保工人不是未成年,不会劳累过度。这是一个区块链,没有人可以事后更改记录。

一些人在讨论,区块链也许可以用于防止性贩运和其他伤害的发生。也许它还有其他用途,今后会深刻地改变我们的生活。


医保


医保中的智能合同能进行这样的操作,比如患者接受CT扫描的时候,智能合同会触发保险支付。

区块链也能安全存储电子医疗记录。

它将详细记录医患间的所有沟通,疾病和治疗信息,疫苗接种记录,医疗费用等。即使不是在同一个城市和国家,每一次看病或治疗也将被添加到区块链,创建一个完整的患者健康历史记录。

在这种情况下,区块链是私有的,只有某些特定的参与者能持有加密密钥查看记录。


音乐和媒体

世纪之交时,Napster通过文件共享破坏音乐销售,如果当时有区块链的话,将有利于音乐家们。

现在,有些人考虑将区块链应用于打击盗版,促进销售。艺术家直接在分类账上发表作品,智能合同能确保相应的人获得报酬,只有那些获得权限的人才能播放曲目。

类似的模式可以帮助新闻媒体和其他媒体组织。


房产记录

一些公司专门雇人全职跟踪财产记录。区块链可以省掉这项职务。

如果财产契约嵌入区块链,验证交易的其他参与者(作为“网络节点”)可以是房地产代理,融资银行和土地登记机构。

一旦交易被验证,将被添加到区块链,并且区块链的更新状态将被实时广播给参与者。由于区块链保留所有交易的历史记录,房产及其所有者的历史都将出现在区块链上。


贸易和银行

澳大利亚证券交易所(ASX)计划,在2017年年中决定,是否用区块链取代其现有的交易后清算系统。这将是区块链发展的转折点,可能会促成未来区块链的广泛使用。

中央银行的银行家们也在采取行动。英国央行和中国人民银行正在讨论,分别在区块链上发行本国货币(英镑和人民币)。如果成功,该技术将使货币变得更加可追踪,银行可以通过金融系统实时跟踪它们的去向。

现在,对区块链的这种使用仅限于讨论和研究论文,但如果付诸实施,其他中央银行可能会效仿。美联储也正密切关注区块链的发展,美联储的Lael Brainard就负责关注这项技术。

有传言说,其他项目(如钻石,艺术和食品)也可以放在区块链上,这样,商品的过往可以被追溯。


谣言vs.真相

现在,有超过120个区块链项目,涉及到各种行业。2016年,投资于区块链的年度预算估计有10亿美元。

在金融服务方面,高盛,摩根大通和美国银行这些大牌机构与R3(一家试图将区块链应用于金融业的创业公司)展开合作。

如果区块链走向应用,一个行业标准则须被建立。对于第一家采用这种数字系统并为此检修现有基础设施的银行来说,这可能是一个冒险而昂贵的投资,这家银行必须得到其他银行的同步合作。没有一家银行想成为第一个食蟹者。

这就是区块链是少数几个尖端技术之一的原因,这引发了很多讨论。现在的银行在这方面不过浅尝辄止,参加一下会议,和R3进行合作,但没有一家银行走在前列,将这个概念从纸上谈兵转化为实际演练。

德意志银行美洲全球交易银行产品开发负责人Graham Warner说:“为了获得真正的价值,你需要网络效应。越多的人和公司使用区块链,这项技术越有价值。”


其他挑战

相对于区块链所能展望的前景,一些主要障碍(包括监管,成本和安全问题)会阻止区块链的广泛应用。

实施区块链并使之标准化可能会花费数十亿美元,这意味人们必须转变习惯,检修遗留的系统,并进行重新理解。今天技术很有效,用未经证明的东西替代它是一种代价高昂的冒险。

区块链技术也可能意味着大量的失业,特别是中介、后台这方面的工作。银行必须让剩下的员工适应新技术,最开始使用它将是一个需要反复试验的过程。


安全及隐私问题

8月份,黑客从香港加密货币交易所Bitfinex的账户中窃取了价值7200万美元的比特币。6月,黑客偷了价值5500万美元的以太(一种比特币竞争对手)。运营以太的非营利组织Ethereum Foundation,刚刚重新回到了链上,就好像黑客入侵事件从来没有发生过,业务恢复如常。但纯粹主义者还是担心。

以太坊入侵事件,以及对此事的回应,促使Accenture创造了一个“可编辑区块链模型”,以“解决人为错误,适应法律和监管要求,避免伤害和其他问题,”一则新闻报道到。

区块链爱好者说这威胁了区块链的本质。区块链技术的一个本质好处就是它的不可更改:区块链是交易的“黄金记录”,完整,技术上不可干扰或撤消。

但是,“没有一个区块链来统治它们,”Warner说。“这将是一场进化,达尔文淘汰论的那种”,只有适合案例情景的区块链版本才会被创造出。


接下来是什么?

当McNamara了解到区块链时,她说她“有点怀疑,但事实证明用不着。”

她说,生态系统在不断发展,参与者(无论是活动家还是银行家)聚在一起,讨论“共享价值和痛点”。

虽然一些像ASX这样的大型运营商最早在明年就可能使用某种形式的区块链,一些问题仍然存在。

不同版本的区块链正在开发中,对于什么是最好或最纯粹的版本人们却意见不一。几十家初创公司正在开发自己的区块链。创新正在发生,但竞争的想法使大公司不敢做出任何承诺。

但大多数支持者认为,一切都将在恰当的时间内得到解决。未来几年内,区块链及其智能合同将改善我们的生活,即使它只是在后台安静地运行,大多数人看不见。

“区块链+支付”前景看好,加速吸聚资源

或许有一天,不同地区的人进行小额跨境支付,就会像在手机上发一个红包那么简单。

而其中所要借助的就是区块链技术。区块链原本是一项用来开发比特币交易平台的技术。然而,区块链具备的潜力——提供高效、快速、安全、可靠及可审计的交易,令其在金融领域的应用充满想象空间。

10月18日,工信部发布《中国区块链技术和应用发展白皮书(2016)》。《白皮书》将金融定为区块链技术的第一个应用领域,具体体现在支付、资管、证券、清结算以及用户身份识别等多个细分场景。

“中国监管机构对区块链新技术非常重视,对行业的发展促进作用很大。目前金融技术的标准都掌握在外国人手中,如果中国能积极发展区块链技术在金融领域的应用,那么或许会完成弯道超车。” OKCoin创始人及CEO徐明星告诉《国际金融报》记者。

“区块链+支付” 有前景

在众多的区块链应用场景中,“区块链+支付”是最受关注的领域之一。其中,“区块链+支付”在跨境支付领域的优势更为明显,不仅能够降低金融机构间的成本,提高支付业务的处理速度及效率,也为以前不符实际的“小额跨境支付”开辟了广阔空间。

据世界银行统计,全球跨境支付规模以年均5%速度增长,2016年已达6010亿美元。然而,目前跨境汇款的成本高昂,平均每个汇款人的所承担的手续费率达7.68%。主要的成本来源银行的汇款手续费和SWIFT (环球金融同业电讯协会)的电报费用。

为了解决跨境汇款中的“痛点”,全球已经有不少区块链公司看中了这块市场。今年,美国区块链公司Circle登陆中国,主攻跨境小额支付市场。而Ripple公司专注跨境国际银行之间的清算,R3社区主导的银行跨境清算联盟更是囊括了60余家全球顶尖银行。

徐明星向《国际金融报》记者解释称,目前国际上没有统一的清算中心,因为没有一家组织或机构能够获得公信力的背书,取得不同金融机构的信任。而借助区块链分布式账本技术的优势,则解决了交易真实性和可靠性的问题。

在传统交易中,第三方机构通常需要审核交易的真实性。而区块链公司通过在参与者中分享实时账本,能够显著降低交易成本。Circle声称自己的换汇结算成本在0.2%至0.3%之间,目前则是处于免费阶段。

另外,区块链公司在到账速度上也有优势。Ripple仅花费20秒时间,帮助加拿大Alberta的ATB 银行和德国Reisebank完成了全球第一笔区块链国际银行间汇款。

中国企业积极掘金

作为全球最大的比特币市场,中国企业也正在其中掘金。

徐明星告诉《国际金融报》记者,今年OKCoin就推出了基于区块链技术的跨境金融交易平台,目前已覆盖18个国家,包括东南亚国家以及日本、韩国等。主要的客户是全球中小型金融参与者,包括银行、汇款公司、互联网金融平台等,每月交易额达到几百万美元。

“区块链帮助企业在国际上建立了一个信用,这不是我们公司的信用,也不是投资人的信用,是一个技术的信用,所以我们有一些在非洲、东南亚的合作伙伴,他们愿意相信网络的安全性、共振性。”徐明星表示。

在区块链的应用层面,也有越来越多的中国公司参与其中。9月,万象控股及旗下“分布式资本”共同注资1.5亿元投资国内区块链初创公司钜真金融,正在联合多家金融机构自主研发区块链底层架构协议,以及现券全额交易及结算、区块链股权交易系统、物联网安全认证区块链等应用。

根据穆迪研究报告,许多区块链初创公司正在吸引风险资本介入,越来越多的资金来自于对该技术感兴趣的机构投资者。截至2016年7月中旬,约有149家比特币和区块链初创公司从风险资本那里募集资金的总额超过12亿美元。

徐明星告诉《国际金融报》记者,与国际上从事类似业务的其他公司相比,中国公司的优势是市场空间大,监管层也比较支持创新。而相对来说,劣势则是没有好的标准。

多国监管层密切关注

针对这一技术,目前国内外纷纷开展相关应用模式探索。同时,全球的监管机构也在密切关注区块链技术的进展和潜在应用。它们一方面支持技术创新,另一方面也不敢放松监管底线。

比如,英国金融行为监管局(FCA)针对“金融科技”等新兴业态的监管问题,提出“监管沙箱”项目,企业家们可以利用这一工具以及使用客户的“知情同意书”,在一个可监管的环境中实验他们的想法。

2016年2月,韩国央行在报告中提出鼓励探索区块链技术。同时,韩国惟一的证券交易所Korea Exchange(KRX)宣布正在开发基于区块链技术的交易平台。

而澳大利亚证券交易所(ASX)早已与加密货币公司Digital Asset Holdings建立合作关系,将利用区块链技术为澳大利亚证券市场研发解决方案。澳大利亚证券和投资委员会主席Greg Medcraft表示:“这项技术具有从根本上改变市场和金融系统的潜力。区块链对于我们的监管方式有着深远的指导意义。”

“区块链有着广阔的应用前景,但它也存在着自身的局限性。”安永咨询服务合伙人唐文剑对媒体分析,区块链要想真正实现价值的互联互通,必须要解决底层技术、业务以及数据的标准化问题。除此之外,区块链还面临着性能、容量、安全性、可扩展性等一系列技术方面的挑战。

区块链将成为互联网金融的下一个“风口”

风头正盛的“区块链”

眼下,区块链正成为互联网金融圈的新宠,风头正盛。
 
被誉为“数字经济之父”的The Tapscott Group Inc.首席执行官Don Tapscott就曾公开表示,区块链就是“第二代的互联网”;在他看来,将对未来几十年产生最大影响的黑科技不是社交媒体,不是机器人,不是数据,甚至也不是人工智能,而恰恰是区块链。
 
那么,区块链到底是什么?
 
一般认为,区块链是比特币这一数字货币的底层技术。上海财经大学上海国际金融中心研究院执行院长赵晓菊这样介绍区块链的定义:区块链是基于密码学技术形成的分布式的共享数据库,它的本质是通过去中心化的方式来集体维护一个可靠的数据库的方案。
 
以常见的贷款场景为例,目前的借贷双方都需要依托中介,比如银行背书。假如区块链应用其中,第三方介入不再必需,彼此的信用记录将一览无余,这就可能带来信息对称性和安全性的提高,并且降低企业的经营成本和信用风险。
 
中国金融信息中心总经理助理刘功润,是“陆家嘴区块链金融发展联盟”的主要推动者。在解释区块链“去中心”及“不可篡改”两大属性时,他给解放日报·上观记者打了个更加通俗的比方:过去的账房先生是把数据写在记账本上的,如果写错了要修改,划掉以后还需要本人签字、盖章,理论上,账面上的任何修改痕迹都会原原本本留在上面。而在互联网时代,数据的删除和修改可以不留下清晰可见的痕迹。但是在区块链的场景下,数据不再是单向的,所谓“分布式账本”,意味着同一区块内的所有信息点都是互联的,“你在自己的终端上做了修改,别人的终端上是看不见的,无异于掩耳盗铃”。这就相当于账房先生那本规规矩矩的记账本,当然借助于技术的进步,其合理性和效率大大提高了。
 
据上海陆家嘴金融城发展局局长王华披露,在今年6月召开的全球区块链会议中,各国金融机构就曾探讨区块链和数据货币的技术。跨国金融机构也纷纷通过组建区块链联盟这样的方式,来尝试制定行业标准,比如迪拜的全球区块链委员会、日本的区块链合作联盟等。
 
在这场全球范围内的“跑马圈地”中,中国也在积极参与。几乎同时,国内银行、基金、证券、股权交易所、保险、金融业务、科技企业在内的30多个成员共同在深圳发起成立了金融区块链的合作联盟。
 
虽说区块链在国内外炙手可热,但上海市互联网金融行业协会会长万建华认为,区块链目前还处于探索阶段,成功的案例非常少,它离商业的成功还有相当的距离。
 
“我个人理解,至少从现阶段来讲,与其把区块链看成一个市场模式,还不如更多地看成一项创新技术。”他表示,从技术的角度入手,区块链未来发展的路可能会更加实在。


将金融服务场景“互联网化”

正因为区块链尚属新生事物,法律监管的不完善反而成了它野蛮生长的“先发优势”。
 
中国人民大学法学院副院长、金融科技与互联网安全研究中心主任杨东近两年正在操作区块链应用的课题,从金融和法律角度,探讨如何帮助区块链在金融领域的利用。
 
“目前我们的立法和司法体系对这样一个技术还是非常包容,只要把握住风险底线,我相信这个空间是非常大的。”杨东说。
 
事实上,区块链技术的发展,不仅可能促进互联网金融的发展,也将成为传统金融“弯道超车”的机遇。
 
上海市经济与信息化委员会巡视员陈跃华解释说:“通过区块链,交易双方可在无需借助第三方信用中介的条件下开展经济活动,从而降低资产在全球范围内转移的成本。这也是区块链最具有颠覆意义的功能之一——改变信用产生机制。”而原本在通常情况下,企业想要获得贷款或投资,必须通过第三方机构(诸如审计公司、银行等)核实经营数据后才能得到授信,此间需要付出大量信用成本。区块链的出现,将大大降低这方面的成本。
 
他认为,区块链技术将帮助传统金融业重构其底层架构,把所有的金融服务场景都“互联网化”,为自己增加更多的互联网“基因”。传统金融行业可以利用区块链,通过全新的传输数据方式,帮助金融机构解决点对点的传输问题,解除对金融行业服务的场景限制,让传统金融机构能够在同一起跑线上与互联网企业竞争。


“区块链思维”政府也能用

除了应用在金融行业以外,上海市人民政府参事、浦东新区人大常委会副主任吴大器提出,区块链在政府工作中也大有作为。
 
吴大器经过大量调研发现,政府收支全口径预算系统、公共财政资金共享帐本和政府财政资金绩效评价体系,都可以利用区块链进行统筹。“区块链的核心结构就是‘共享帐本、智能合约、隐私保护和共识算法’。利用区块链思维,政府可以建立财政审批集成系统,逐步完善我国政府会计审计动态协调的生态系统,建立政府财政、会计和审计的系统。”
 
从今年1月起,吴大器团队就一直在研究区块链在上海的应用性问题,并在4月提出了一个加快区块链技术在上海金融领域的应用性实际研究的专报,获得批示。同时,他还建议发起区块链创客大赛,通过天使投资等方式在资金上进行支持,设立区块链创业园,或者对已有创业园区支持区块链的创业创新。

网络安全或成“拦路虎”

有期许,就有隐忧。
 
新技术的独到优势同时也带来了相应的风险。“安全无绝对,技术永远是辅助。”上海市信息安全行业协会会长谈剑峰表达了对区块链应用的谨慎态度。
 
他表示,区块链之所以“安全”,正是因为它建立了不可篡改的数字技术,最核心的就是密码技术,用以识别用户身份。“网络里的身份数据,或者未来物联网里面的标识化,是一个人唯一的身份,而这些东西因为是数字化的,有可能出现问题,这些数字在网络上可能早就泄露了。”如果身份问题不能解决,区块链上的身份一旦被篡改,该怎么办?
 
“安全需要与时俱进,技术需要与时俱进,更需要技术配合场景应用。就连最牢靠的生物认证,一旦在网络上传输,也可能会变成最不安全的方法,因为它不可再生。”谈剑锋表示,区块链虽然现在被看好,但一个新技术是不是适合应用,还需要走很多路。
 
吴大器也有类似的担忧。“从现在已有的资料来看,在区块链推进过程中,技术上,私人钥匙的丢失或者协议可能被攻击,都是需要关注的问题。”
 
此外,就现有技术来看,区块链还存在一些不够成熟的方面。他认为,吞吐量及延迟、用户隐私、规模和带宽以及安全性,将成为区块链在未来一段时间亟需解决的难题。

区块链互联网金融

区块链就是“第二代的互联网”;未来几十年产生最大影响的黑科技不是社交媒体,不是机器人,不是数据,甚至也不是人工智能,而恰恰是区块链。

区块链到底是什么?
区块链是基于密码学技术形成的分布式的共享数据库,它的本质是通过去中心化的方式来集体维护一个可靠的数据库的方案。

以常见的贷款场景为例,目前的借贷双方都需要依托中介,比如银行背书。假如区块链应用其中,第三方介入不再必需,彼此的信用记录将一览无余,这就可能带来信息对称性和安全性的提高,并且降低企业的经营成本和信用风险。

记账本与互联网
记账本
过去的账房先生是把数据写在记账本上的,如果写错了要修改,划掉以后还需要本人签字、盖章,理论上,账面上的任何修改痕迹都会原原本本留在上面。

互联网
互联网时代,数据的删除和修改可以不留下清晰可见的痕迹。但是在区块链的场景下,数据不再是单向的,所谓“分布式账本”,意味着同一区块内的所有信息点都是互联的,“你在自己的终端上做了修改,别人的终端上是看不见的,无异于掩耳盗铃”。这就相当于账房先生那本规规矩矩的记账本,当然借助于技术的进步,其合理性和效率大大提高了。

将金融服务场景“互联网化”

通过区块链,交易双方可在无需借助第三方信用中介的条件下开展经济活动,从而降低资产在全球范围内转移的成本。这也是 区块链最具有颠覆意义的功能之一——改变信用产生机制。”而原本在通常情况下,企业想要获得贷款或投资,必须通过第三方机构(诸如审计公司、银行等)核实经营数据后才能得到授信,此间需要付出大量信用成本。区块链的出现,将大大降低这方面的成本。

区块链技术将帮助传统金融业重构其底层架构,把所有的金融服务场景都“互联网化”,为自己增加更多的互联网“基因”。

 “区块链思维”政府也能用


区块链的核心结构就是‘ 共享帐本、智能合约、隐私保护和共识算法’。利用区块链思维,政府可以建立财政审批集成系统,逐步完善我国政府会计审计动态协调的生态系统,建立政府财政、会计和审计的系统。

区块链之路该怎么走?

自从2008年中本聪公布了自己设计的比特币概念以来,区块链编码作为这种加密电子货币的底层技术,逐渐成为了希望与恐惧的源泉,以及被大肆吹捧的对象。从理论上说,灵活的初创公司可以开发基于区块链协议的软件,以期提供一种更安全、更快速、更低价和更透明的办法,替代银行、券商等传统的金融中介机构和复杂的清算流程。这是巨大的机遇(目前主要集中于交易后处理),但对现有金融机构而言也是挑战和潜在威胁。
 
摩根士丹利(Morgan Stanley)近期发表的研究报告《全球洞察:区块链在银行业:颠覆性威胁还是工具?》(Global Insight: Blockchain inBanking: Disruptive Threat or Tool?)指出,在实践中,现有金融机构下力气打造授权式区块链(一种数字化分布式账本,授权用户可以记录、处理和核实交易),以简化操作和节约成本。总之,华尔街看到了利用这种新工具来打破自身体系复杂性的机会。该报告合著者休·范·斯蒂尼斯(Huw van Steenis)和贝特西·格拉塞克(Betsy Graseck)说,区块链技术可以帮助银行降低众多复杂流程的混乱和成本。斯蒂尼斯是摩根士丹利欧洲金融业研究主管,格拉塞克是摩根士丹利美国大型银行分析师。虽然金融业区块链的广泛采用可能还需要十年时间,但交易所、托管人和中央证券存托机构应该会在未来的12到18个月里更快地看到变化。
 
区块链的实际应用将需要漫长的时间、监管机构的许可和行业的缓慢采纳,但通过精简和成本更低的操作以及更好的产品和服务,客户和投资者将受益匪浅,对金融业本身也大有好处。
  
“为了提高效率,并与技术食物链的其他部分实现无缝衔接,行业区块链必须简洁明了,使各方都能利用和理解它。”
 
财团路线
 
转变可能是渐进的。预计区块链应用将在某个时候以一种资产类别的面目出现,这个迭代过程可能需要十年时间。当变化到来时,它可能将来自于财团而不是初创公司。“市场可能低估了银行和托管人的开放优势。”格拉塞克说,“如果他们能简化流程、降低成本,他们将成为可怕的竞争对手。”
  
 
银行正在通过财团广泛地开展相关概念的验证。随着成功想法的出现,预计银行和相关中介机构将在监管机构的支持下达成统一标准,共同分担打造区块链的费用,无论是否需要借用他们的现有基础设施。超级账本项目(Hyperledger Project)和R3区块链财团(R3 Blockchain Consortium)各自都在进行很多的概念验证,吸引了数十家大型金融机构的参与。
 
最常被讨论的一个区块链技术潜在用例,便是广泛证券的交易后结算,包括银团贷款。当今的流程费用高昂,各方都依靠大量人力来审查、批准、核实和质疑交易。“如果交易各方使用同一个分布式账本,那么他们将获得更好的能见度,帮助加快决议的管理进程,这也应该能降低交易后结算的人力成本。”斯蒂尼斯说。
 
 
 
金融业采用区块链的10项挑战
 
金融机构和区块链的广泛采用之间存在很多障碍:
 
1.     性价比:区块链可以加快金融交易,但更快的速度并不总是意味着更高的利润。考虑到打造区块链系统的高昂成本,任何应用方案都必须带来可观的投资回报。“问题在于,现有金融机构能否利用区块链对现有基础设施的强化来提高安全性、速度、透明度和效率。”格拉塞克说。
2.     成本分担:如果想让共享的区块链像可以相互协作的工业用水电燃气那样运作,就需要银行共同分担建造相关基础设施的成本。考虑到各银行千差万别的规模和对定制化的需求,公平合理的成本分担可能会是个挑战。
3.     协调动机:金融食物链上各个环节的动机并非完全一致。对于同一条共享区块链,不同实体的关切点甚至可能互相冲突。但如果没有大量的用户,区块链就无法取得成功。
4.     演变的标准:用户希望在进行任何实质性投资之前,先确定一个标准。太多的选择可能会拖慢采纳的速度。考虑到大银行的资金更为雄厚,他们会处于标准制订的最前线。
5.     可扩展性:任何区块链都必须能够有效地实现规模化,从概念验证迈向成功实践。因此,大多数新的区块链方案都着眼于一系列的规则,包括如何限制用户,或者如何将区块链全部或部分集中化。如果没有那些规则,更高的能源成本可能抵消掉更低的人力成本带来的好处。
6.     治理:区块链需要一个管理机构来决定谁有权使用该区块链并负责维护。
7.     监管:在监管数字身份信息和跨境标准时所遇到过的挑战,在建设区块链体系时也得再来解决一次。
8.     法律风险:金融服务区块链的用户必须是可识别的实体,也许是通过唯一数字护照号码之类的体系进行识别。监管机构仍然会强制执行“了解你的客户”和反洗钱法规,不管用户采用了什么软件协议。
9.     安全:区块链是否提供了更好的安全弹性?银行必须进行广泛研究,确保他们使用的任何区块链在面对攻击时,至少像他们现有的基础设施那样安全。
10.  简洁:为了提高效率,并与技术食物链上的其他部分实现无缝衔接,行业区块链必须简洁明了,使各方都能利用和理解它。
 
 
 这些障碍虽然并非不可逾越,但却说明了区块链技术不太可能像某些人期望的那样迅速而彻底地颠覆金融业。尽管金融机构正在展开研究,但斯蒂尼斯和格拉塞克说,区块链的采用将是个迭代的过程,在今后五到十年内一个资产类别一个资产类别地进行。即便金融业开始采用区块链技术时,金融机构也很可能会采取把这项新技术整合进现有系统的变通做法,而不是彻底抛弃现有设施去拥抱全新的区块链世界。

区块链+金融|未来更多向智能合约领域发展

导读:中国经济导报网、中国发展网 记者顾彦报道 区块链技术正在以空前的速度被探索和采纳,这个曾经被比特币的光环遮盖住的技术,经过短短几年时间,已经迅速发展出可以为众多行业带来变革的应用,引发全世界范围的关注和探讨。

尤其是在金融领域,普华永道相关报告指出,区块链可能会为金融服务业带来完全不同的竞争格局,金融机构已开始意识到该技术作为新一代业务流程改良软件的潜力,它可以从结构上改变金融机构与客户、竞争对手和供应商之间的共享方式。区块链目前已经成为金融科技领域最炙手可热的技术。

近三年区块链领域投资翻了三倍
“区块链到底有多热,跟大家分享几个数字:目前有超过20个国家投资区块链的技术领域;80%的银行从2017年开始会实施一些区块链分布式账本有关的项目;在过去3年,投资在区块链领域的资金已经超过14亿美元,特别是今年,据我们统计在上半年已经有接近10亿美元的投资投入在区块链领域。”普华永道中国金融行业管理咨询主管合伙人张立钧介绍道。
波士顿咨询相关报告也指出,2015年金融科技领域的融资总额达到350亿美元,其中区块链技术的相关初创企业累计融资总额超过10亿美元。自2013年以来,该领域的投资额翻了3倍,目前全球有750多家与区块链技术相关的创新公司,其中约200家获得了风投注资。

张立钧还指出,其实在今年,对金融科技的投资是整体下降的,但是针对区块链技术的投资仍然保持上升,足见其发展势头之火热。

不仅资本市场如此,监管部门也对区块链的发展十分关注。中国人民银行在今年1月就曾宣布,要加快数字货币的研究,中国人民银行行长周小川也提出,货币改革的方向就是数字货币。今年6月,包括中国在内的来自90个国家的央行及监管层代表齐聚华盛顿,在世界范围内探讨是否应该推出数字货币等区块链相关问题。毫无疑问,在政策和资本的共同推动下,未来区块链技术会有更进一步的发展,将对金融业产生巨大影响。

不可逆性保证了交易安全

不过虽然众多金融机构已经认识到了区块链技术的重要性和发展潜力,但实际上对技术本身并不是十分了解。张立钧坦言,全球众多公司还不确定如何去回应这项改革。“根据普华永道最近的调研报告,83%的领导人并不是很熟悉区块链这个技术,56%的反馈者承认很重要,但是57%的人不知道该如何应对。”

杭州复杂美科技有限公司创始人、CEO吴思进向记者介绍,他认为区块链技术在金融领域的应用中最重要的一点在于,密码学技术保障了交易的安全性。

区块链需要全网广播,为了安全,每个参与者都有一个自己独有的电子指纹——私钥,用于电子签名。参与者的私钥经加密算法生成对应的公钥,但通过公钥是不能逆推出私钥的,只能验证公钥和私钥是否匹配。而且在区块链中,公钥和私钥都是字符,具有很强的隐私保护性,这两种特性就保证了交易的安全性。

吴思进比喻,私钥类似于密码,签名类似于U盾,公钥地址类似于银行帐户,与传统的汇款相比较,用户提交给分布式服务器校验的,是数字签名,而不是账户密码,且每一笔交易使用的签名都是不同的。传统的密码提交方式有两种风险,一是密码在提交过程中可能会被劫持,二是传统金融系统中心服务器也可能会被黑客攻击,两种情况都会造成密码泄露。但在区块链中,用户提交的签名,并不是密码本身,而是经过转换的一系列字符,分布式记账服务器也只需校验签名即可,所以用户密码安全性更高。

吴思进介绍,其实区块链技术原理是成熟技术的组合,需要的设备也很普通,只是之前没人想过把它应用到金融领域来。小公司没有能力在区块链的研究和开发上加大投入,大公司和银行等本身安全级别就比较高,所以没有太大动力进行这方面的改变。而现在,资本市场的青睐和政府政策的支持,让各界都开始重视起区块链技术。


真正做到“一手交钱,一手交货”

吴思进还介绍,区块链在金融领域的另一重大应用是可以构建智能合约机制,即以程序代替合同,约定的条件一旦达成,网络自动执行合约,金融活动由交换数据变为交换代码。

“比如我们在使用淘宝下单时,付款后钱是先放在支付宝,卖家发货、买家确认收到后,支付宝再把钱给卖家。如果是区块链的话,就不需要这样做。钱已经放在区块链上,你所要买的东西的提货单也是写在区块链上,区块链就相当于一个仓库,钱和提货单交易时在链上就自动兑付了,真正实现一手交钱、一手交提货单。当然前提是钱和资产都要上链。”吴思进说。

张立钧也认为,区块链的应用未来更多是向智能合约的方向发展,不只是简单的转账。吴思进还透露,这种机制目前已经开始慢慢实现了。

目前,国内外金融领域已有多个区块链技术付诸实际应用的项目。例如Ripple,是一种用以点对点金融交易的互联网协议,由于结算系统十分复杂,资金需要通过银行、中央银行和国际组织多个清算系统的转移才能到帐,而使用区块链可以实现点对点即时支付,在区块链上转移电子货币,进行跨境支付,可大大缩减到账时间,降低跨境支付成本,提高效率。再如Deloitte’s Perma Rec,德勤利用区块链技术开发的全球性分布式账本,通过与各种财务报告系统的对接,提高购销过程的透明度,该项目的最终目标是实现审计数据的全覆盖与自动化的税务合规申报,使用户和监管部门同时收益。

普华永道报告具体指出,针对不同的主体,区块链技术未来发展将呈现三大趋势:管理者专注于保护其在寻求与客户、供应商和竞争对手的合作机会中所涉及的知识产权;大型金融机构需要为其采用新技术而承担的风向设定参数并制定战略计划;市场参与者将围绕交易层面开展配套流程开发工作。

创业者的首要任务是获得监管层的认可

尽管区块链技术潜力巨大,但投资者们仍需谨慎、理性看待其发展。中国股权投资基金协会秘书长李伟群告诉记者:“我们认为区块链到目前为止还处于早期阶段,金融业虽然已经开展了大量的研究试验,但是要真正应用和产生影响还需要一定的时间,所以从投资角度来讲,我们建议审慎乐观。”

李伟群指出,区块链技术从8 年前产生以来,已经在比特币、针对银行金融机构的应用方面及社会应用方面,开始了大量的讨论、研究和投入。在技术方面,区块链无疑在安全性和信用体系建设方面有很大的意义,还有着快捷、低成本、智能化的比较优势。但从投资的角度来看,还应该从经济合理性、商业模式的可行性和市场操作性等多个指标来看待区块链的投资。目前大家都很关注区块链,已经有多家银行组成了区块链的联盟,在现有的业务基础上寻求发展契机,加强同业之间的交流,并和金融机构、科技公司及其他相关企业进行紧密合作,共同探讨合作的机会和区块链广泛的应用前景。总的来说,从时间上来看,可能还需要数年时间的发展才更适合投资。

李伟群还补充道:“欢迎有互联网方面专业知识、有这方面资源的人积极参与,如果没有这方面的经验,还是提醒大家再慎重一点。”

IDG 资本合伙人牛奎光则认为,在区块链技术未来的发展中,监管层的态度尤为重要。各国对于金融领域的态度基本都是强监管,目前各国的监管层也正在学习区块链技术带来的创新应用。“所以我们认为在金融领域中,区块链创业公司如果说想要做好应用,或者说要有比较稳定的应用,能让客户用得踏实,那它的首要任务就是要获得监管层的认可。换句话说必须跟监管部门一起来工作,才有可能将这个技术在金融行业中推广应用。”

区块链信任的机器是怎样运行的?

区块链作为信任的机器这个名字是经济学人做了一个文章,它说是构造信任的机器。从宏观层面来看,互联网它是一个传输信息的网络,我们今天可以通过互联网购物,可以发微信了。区块链为什么现在全球很多技术专家、传统的金融行业,把它视为一个革命性的技术,区块链它是一个传输交易的网络化,所以美国有一个很著名的VC说区块链是金融的底层协议。

给它这么高的定义,我们其实可以很简单的来理解区块链是什么?
我这个是基本的区块链上交易发生的过程。可以看到,如果有一个用户A想给另外一个用户B做一个转帐。今天在我们现有的金融网络里面,比如我们从工商银行转帐到招商银行,用户可以首先通过工商银行的网银或者ATM机接入数据库,数据库可以经过我们中心的清算公司到另外一家银行的数据库之中,这个用户收到这笔钱。

在区块链上这笔交易,首先这笔交易会被广播到一个去中心化的网络上,或者P2P网络上,这个交易会被网络上通过一些数学机制所选举出来的记帐者叫做校验,这笔交易是不是真的,是不是假的,它通过数学算法,从原理上保证交易不能被伪造的。当记帐者同意这笔交易有效以后,它会形成一个帐册,把这个帐册再广播到网络上所有的人,这当然包括收款人。

收款人收到这笔张本以后,他可以认为我收到了这笔钱,这个转帐过程和我们过去的转帐过程看起来没有什么,但是从远景上来讲,它一个重大的变化,这是一个点对点的交易,是用户A和用户B通过一种数学设计,点对点之间完成的交易,并且这种交易从原理上保证它是不能被伪造的,所以这是一个最简单的区块链的交易。

如果我们来源分析一下区块链的网络跟过去的网络有什么区别呢?

中心化网络,这是最早最原始的网络。我们今天的互联网是这样的,是一个分布式网络,有很多小中心,通过骨干网连接起来,形成一个分布式网络。

区块链的网络,有人把它翻译成去中心化的网络,这个网络它其实一个很低效网络,因为这个网络有很多的数据冗余,传输不是很有效的,随着时间的发展,传输变得强以后,这个冗余已经变得不是很大的问题。

区块链网络里面,这个网络没有强有力的中心能够控制或者篡改这个网络里面的数据,我们可以理解成,去中心化的网络是建立在分布式网络之上的一种网络,这个网络里面用来干什么,其实记得是账本,它所谓叫区块链,像我们银行每一笔交易都做成一个帐本,这个帐本存的是里面每一笔交易,这个张本可以做大数据分析、可以做防伪,首先区块链是分布式的的网络,这个网络里面存储的是帐本。
在很多国家,像英国央行做的很多报告里面,也把它翻译成叫分布式帐本,区块链它最早是源于比特币,我们看区块链的发展趋势,我们公司研究部的同事做了这张图,在区块链的技术革命里面,从2009年到2013年这个阶段主要是比特币,在世界范围内比特币是非常另类、非常奇特的一个产品,世界范围内出现了很多有名的公司,也包括我们公司OKCoin币行,很多都做了比特币的投资,像红杉等等进入这个领域。

现在我们看到很多传统的金融企业开始研究区块链,开始尝试区块链,这里面有很多的像RIPPLE等,还有R3,世界最大的银行做联盟,做银行间的清算体系。这里面有很多的消费者业务会建立在区块链之上,我后面会介绍一些案例。

区块链这样的分布式帐本能干什么?

好像不能干什么,如果我们认真分析,它的应用还是很多的,这是一个世界上目前主要区块链企业所从事的一些工作。
像个人金融领域里面,有很多基于区块链的支付公司、汇款公司等等,在政府里面,用区块链选举总统,能够从技术上保证选票不能篡改,不能伪造的。在基础设施里面,像R3、RIPPLE这样的公司他们都做这些东西,还有四大审计所都在拥抱区块链的技术。

还有数字货币,像英格兰银行用区块链技术做另外一种数字货币,它不同于支付宝、网络银行的余额,当然也不是做比特币这样一种不受控制的货币。它的发行权利还是在央行的手里,但是它的清算、流通的网络建立在开通的区块链网络上。它的优势,比如我们微信支付、支付宝可以互相转帐了。比如我办停车卡,原有的体系天然的形成一些支付壁垒,底层的数字技术可以消除这种壁垒,像IBM等都在做这方面的尝试。

R3是世界上很牛的公司,它们试图做信用债、银行债清算网络,国内的清算都是走衷心的清算公司,在国际间其实没有这样的清算中心,首先是国内几家大银行进行通信协议,然后小银行在里面再做协议,非常的复杂。

因为国际上没有一个强有力的中心能够做国际清算系统,连世界银行也做不到,R3这样的企业试图用技术来做,国际上各个国家之间互相不信任,或者各个银行互相质检部信任,但是我们都可以相信技术,区块链就是这样一种技术,R3在从事有关的工作。

21Inc,他们企业理想和远大,做了很多比特币这样的芯片,他想把这样的芯片放在收集、PC里面去,让所有的设备天然的拥有了一个钱包,而且你设备能够通过在网络上做一些计算,能够赚到很少量的比特币,这家公司找了很多人像高通通过这些,当每个人都拥有了设备,拥有钱包以后,整个互联网上的事情都可以智能的改变,如果电灯没有电了可以自己买电,比如我们现在面临的很多DDoS攻击的问题,这是互联网上难以解决的安全问题,如果这些设备都能够用付很少钱的能力,每次网络请求都要付很少的钱,正常的用户不会感知到这个事情。如果需要发起DDoS攻击需要付很大的成本,今天讲到DDoS攻击,是因为攻击者的成本很低,防御者成本很高。

这是NASDAQ公司,它把每一家公司的每一次融资,都由投资者把我融资的金额写到区块链里面,投资人由,不是这家公司写,也不是纳斯达克来写,它会形成一个公开的、开放的股权平台,这个平台上纳斯达克觉得这里面是没有造假的,除非投资人故意造假,它可以形成一个公开公正的非上市公司的股权交易系统。

而且美国还有一家上市公司叫OVERSTORE(音),它在线上申请发行另外一部分的股权,它有一部分纳斯达克发行,但是另外一部分是在区块链上,现在已经形成的。
介绍我们这家公司在这个领域里做的一些创新的工作,我们最早从区块链的第一个应用比特币开始,我们的产品叫OKCoin币行,今年我们新推出了一个区块链的金融网络OKLink,OKLink产品主要是在香港做小额的国际汇款。

大家知道今天在国际上,因为我刚才讲了,国际上有一个多层的资金流,以及资金流、信息流分离,导致国际汇款的成本非常之高,如果我汇一百元美金,比如从美国汇到菲律宾,它的家人只能收到30块钱,70美金是手续费。世界有一个预测,很多人在外面打工把钱汇回来的,每年有7000亿美金,单一笔都是小额的,这里面平均手续费是10%。比如菲佣在香港每个月赚4000元港币,回到家800元就没有了。

我们把很多公司放在区块链里面来,能够让他们高效、低成本的清算,同时我们也没有做假账,也没有能力跑路,目前我们在全世界打通的十几个国家,目前还没有中国,中国只有银行才能够合法的做转帐的工作。
区块链帮助我们这家企业在国际上建立了一个信用,这不是我们公司的信用,也不是投资人的信用,是一个技术的信用,所以我们有非洲国家、东南亚国家,他们愿意相信网络的安全性、共振性。

当然我们同时在C端有一个APP,把世界各地的汇款订单分配给这些汇款的企业。我们目前在世界上商业化区块链运营网络,每个月我们有几百万美金的处理金额,而且我们世界各国都是合规进行的,我们要撒了VISA首席执行官、风控官加入我们平台来,拿世界各地的广告,这也是一个区块链的典型应用。

总结一下,区块链技术能够干什么?

它其实是把你的帐本快放给大众的技术,谁需要把帐本开放给大众,是别人不相信你这个平台的时候,比如今天我们的上交所,我们的银行没有这个,但是我们P2P这样的中心,很多人说这样的中心在做假账,我相信中国很快就会有P2P采用区块链的技术,以能够证明我家公司是在国际上进行区块链的清算,也是因为在国际上没有强有力的清算。
从长期来看,10年、20年来看,像纳斯达克、纽交所,这些本身拥有信用的单位,他们未来也会使用区块链的技术,因为现在的成本非常高,从长期来讲,这种强信用的单位未来可能会用到区块链的技术来降低成本。